股票大全
吞没形态
吞没形态(抱线形态)
吞没形态(或者说,抱线形态)是我们将介绍的第一类由数根蜡烛线组成的复合形态。吞没形态属于主要反转形态,是由两根颜色相反的蜡烛线实体所构成的。
图4.18显示的是看涨吞没形态(看涨抱线形态)。在本图中,市场本来处于下降趋势之中,但是后来出现了一根坚挺的白色实体,这根白色实体将它前面的那根黑色实体"抱进怀里了",或者说把它吞没了。这种情形说明市场上买进的压力已经压倒了卖出压力。图4.19是看跌吞没形态(看跌抱线形态)的示意图。在本例中,市场原本正向着更高的价位趋升,但是当前一个白色实体被后一个黑色实体吞没后,就构成了顶部反转的信号。这种情形说明,熊方已经从牛方手中夺走了统治权。
关于吞没形态,我们有三条判别标准:
1、 在吞没形态之前,市场必须处在清晰可辨的上升趋势或下降趋势中,哪伯这个趋势只是短期的。
2、 吞没形态必须由2条蜡烛线组成。其中第二根蜡烛线的实体必须覆盖第一根蜡烛线的实体(但是不一定需要吞没前者的上下影线)。
3 、吞没形态的第二个实体必须与第一个实体的颜色相反。这一条标准有例外的情况,条件是,第一条蜡烛线的实体的必须非常小,小得几乎构成了一根十字线(或者它就是一根十字线)。如此一来,如果在长期的下降趋势之后,一个小小的白色实体为一个巨大的白色实体所吞没,那么也可能构成了底部反转形态。反之,在上升趋势中,如果一个小小的黑色实体为一个巨大的黑色实体所吞没,那么也可能构成了顶部反转形态。
在西方的技术分析理论中,与日本蜡烛图吞没形态最近似的形态是反转日形态。西方反转日形态的具体情形是,在上升趋势(或下降趋势)的发展过程中,某一日市场曾经创出了新高(或新低),然而,当日的收市价却低于(或高于)前一日的收市价。您将发现,有的时候,蜡烛图的吞没形态发出的反转信号,按照西方的反转日概念是看不出来的。凭着抱线形态的这一优势,同那些采用传统的反转日概念作为反转信号的同行相比,您就占据了上风。关于这个问题,我们在图4.21、4.22和4.23中还有进一步的探讨。
下面列出了一些参考性要素,如果吞没形态具有这样的特征,那么它们构成重要反转信号的可能性将大大地增强:
l 在吞没形态中,第一天的实体非常小,而第二天的实体非常大。这种情况可能说明原有趋势的驱动力正在消退,而新趋势的潜在力量正在壮大。
2 吞没形态出现在超长期的或非常急剧的市场运动之后。如果存在超长期的上升趋势,则增加了以下这种可能性潜在的买家已经入市买进,持有多头。在这种情况下,市场可能缺少足够的新的多头头寸的供应,无力继续推动市场上升。如果存在非常急剧的市场运动,则市场可能已经朝一个方向走得太远,容易遭受获利平仓头寸的打击。
3 在吞没形态中,第二个实体伴有超额的交易量。这种情形可能属于胀爆现象(如何在蜡烛图上进行交易量的配合分析,我们将在第十五章讨论)。
4 在吞没形态中,第二天的实体向前吞没的实体不止一个。
如图 4.20所示,5月15日和 5月 22日所在的两个星期组成了一个看涨吞没形态。7月的最后2个星期形成了一个看跌吞没形态。9月份有一个看涨吞没形态。在图示主要上涨行情之前,有一小段抛售行情。它是这段抛售行情的底部。
图 4.21是原油的月蜡烛线图,从中既可以看到看涨吞没形态,也可以发现看跌吞没形态。从1985年末开始,市场走出了一场幅度达20美元的陡直下跌行情。1986年的第3个月和第4个月,先后形成了图示看涨吞没形态的两根蜡烛线。这一形态标志着之前的下降趋势的结束。从这个看涨吞没形态起,发生了一段上涨行情,但是1987年年中的看跌吞没形态给它划上了句号。1988年2月和3月形成的较小的看涨吞没形态,又将从1987年中的看跌吞没形态开始的下降趋势终结了。在这个看涨吞没形态之后,市场从下降趋势转为横向趋势,并持续了5个月之久。
1990年2月是一根黑色的蜡烛线,虽然它也将1月的白色蜡烛线的实体覆盖起来了,但是它超出1月实体的幅度还不到8个基本价格变化单位。从这一点来看,这不是一个理想的看跌吞没形态。然而,在进行蜡烛图技术分析的时候,必须包括一定程度的灵活性,这一点与其它图表分析手段相比并没有什么不同。考虑到本形态内在的种种疲软的迹象,将这个形态认定为看跌吞没形态是稳妥的,如果我们仅仅因为8个基本价格变化单位的差距不够大,而排除了它们构成看跌吞没形态的可能性,那么反倒是非常危险的。所有的图表分析技术都不例外,始终为分析者留有发挥主观判断的余地。
1987年和1990年的两个看跌吞没形态,充分体现了蜡烛图吞没形态的优越之处,它们发出的反转信号,如果用西方技术分析理论的反转日的标准来判断、是得不到的。根据西方顶部反转日概念的判别准则(在本例中,实际上是反转月的情形),其中第二条图线必须创出当前行情的新高。而在上述两个看跌吞没形态的实例中,第二根黑色蜡烛线并没有为当前行情创出新高。因此,按照美国的西方反转日的标准来衡量,它们就构不成反转形态。然而,按照蜡烛图技术的标准,这两个反转形态则是成立的。
图4.22是另一个很好的实例,从中我们也能体会到,相对于常规的线图分析工具来说,蜡烛图技术可能具有更大的优势。请注意7月7日和8日这两天的价格变化。这里的情况与上例类似,第二天与第一天比较,并没有创出新高,如果我们采用西方传统的反转日概念来衡量,那么这里丝毫没有发生顶部反转的迹向。然而,以蜡烛图技术来分析,这却是一个看跌反转信号,即此时市场确实形成了一个所谓的看跌吞没形态。
6月初有两根蜡烛线,蜡烛线1和2,看上去似乎是一个看涨吞没形态。但是,看涨吞没形态属于底部反转信号。这就是说,它们只有出现在下降趋势之后(或者在有的时候,出现在横向交易区间的下边界)才是成立的。在本图例中,虽然6月初出现了这个形似的看涨吞没形态,但是由于它并不处在下降趋势之中,因此,并不具有通常的预测意义。
在图 4.23中,发生了一系列看跌吞没形态。吞没形态1将市场从之前的上升趋势,拖入一段持续了数月的水平交易区间。吞没形态2仅仅为当时的上涨行情带来了短暂的喘息机会。看跌吞没形态3、4、5所发出的反转信号,统统是西方技术分析工具提供不来的(这是因为在这三个反转形态中,它们的第二周均没有创下当前行情的新高,所以三者均不符合反转周的标准)。
- 每经18点丨华为Mate305G版本售价49
- 微淼商学院靠谱吗?微淼商学院就是骗
- 突发!中国驻以大使杜伟因身体健康原
- 抖音、快手重大利空?彻底怒了,70家影
- SAR指标使用方法图解
- A股这类基金火了!交易系统堵塞,股民
- "钢企频频"爆喜",分析师:押上所有声
- 2019年世界名校龙舟大赛在贵州绥阳
- 制造业营收拔头筹产业链升级踩油门
- 陕西(汉中)水上运动训练基地揭牌成
- [大疆股票002168]每经15点丨香港证
- 割肉的要哭了?行业龙头最高跌逾30%,
- 今明两年遭遇恶性通胀概率不大,但若
- “化工茅”获近10亿资金增持 一季
- 顺丰董事长王卫道歉!承诺问题不会出
- 泰安股票学习网:员工股是什么意思如
- 二季度如何赚钱?白马股还能涨吗?史博
- 绚丽灯光秀点燃乌鲁木齐魅力之夜
- 每经12点丨华为新品或为nova5T,与鸿
- [中国高科股票]这家公司火了,钟南山
- 华为Mate 30首推隔空手势操作功能
- 人民微评:大班月饼,真要冰凉了
- 银华基金王华团队最新观点:外资提升
- 中粮长城葡萄酒总经理因违规违纪被
- 姚景源:我不担心猪肉价格上涨,我担心
- 涨跌比率指标ADR入门与应用(图解)
- 成交量分析运用详解(图解)
- 宝塔线的用法
- 怎么使用生意时间段选股票!
- 运用ASI指标判断买卖点(图解)
- 12种底部抄底K线形态(图解)
- 江恩角度线图解教程(图)
- 股指期货的3种交易模式
- 上涨趋势中的5种K线买入点(图解)
- 东京奥运男篮落选赛参赛球队出炉:中
- 甘肃首条PPP高速公路通车试运营
- 跌市如何选强势股
- 「股票api接口」华泰证券是哪些概
- 哪些是储能股?2019储能股一览表
- 如何判断大盘的强或弱
- [志邦股份股票]7月22日富时中国A50
- 平台整理突破指标原码
- k线图怎么看
- 牛市中的买卖点
- 什么是牛市和熊市及周期
- A股、港股继续反弹 交通运输板块大
- 看盘技巧:盘口信息深度指导
- 太和智库副理事长伊迪:推动文明交流
- 一年12倍,秘藏大智慧经典版公式(源
- 9种K线组合图形卖出点(图解)
- 说说股市三浪理论是什么
- ma七线主图(源码)一看便知支撑点和压
- 盘面窗口各部分介绍(图解)
- 高开高走和高开低走(图解)
- 反弹行情如何选股
- 成交量入门及应用详解(图解)
- 股市的四种基本技术图形
- MACD指标柱状图分析基本方法(图)
- 教你看懂K线图(图解)
- 深度剖析散户套牢的原因!
- 什么是市净率
- 12种顶部逃顶K线形态(图解)
- 持有被收购公司退市股票怎么办
- PPP概念股票股票有哪些?2019PPP概念
- 汽车概念股有哪些?汽车行业龙头股一
- 江恩轮中轮
- 三重顶
- 牛熊市中投资者的心理变化
- 初识K线形态(图解)
- 股票技术分析概述
- 从盘口变化看主力意图
- 腰斩股初现、成交量大减…科创板开